中债收益率曲线和指数日评(2011.04.02)
中债收益率曲线走势分析
今日债市交投清淡，收益率涨跌互现，整体波动较小。08国债05有成交在3.13%附近，其与10附息国债06、10附息国债16等券双边报价收益率下行1-5BP，带动银行间国债曲线2年期日终下移1.7BP至3.1392%。11央行票据18成交在3.20%附近，其和11央行票据16双边报价上行0.5-1BP，央票曲线1年期上移0.54BP至3.20%。固息金融债曲线2年期由03国开16、08进出08报价影响，上行1.5BP至3.675%。信用债方面，11铁道CP01成交在4.08%左右，铁道部曲线1年期小幅上行0.32BP至4.08%。09中油股MTN2、09中石油MTN1、09中石油MTN2双边报价下行1-4BP，带动中短期票据超AAA曲线 1年期下移1.15BP至4.11%。10武钢CP02有成交在3.93%的位置，其与近似期限10华能集CP03、10长电CP04、10中核建CP01的双边报价下行1-2BP，受之影响中短期票据AAA曲线0.5年期下行0.66BP至3.944%；曲线其他期限平均波幅约0.5BP，主要参照货币市场利率波动及双边报价调整。
中债指数走势分析
今日债券市场指数小幅上涨，其中不包含利息再投资的中债综合指数上涨0.0126%，而包含利息再投资的中债综合指数上涨0.0223%。全市场平均到期收益率为4.2154%，平均市值法到期收益率为3.8830%，平均市值法久期为4.2002。
市场基本面分析
今日银行间债券市场交易结算面额共计5863.54亿元，较前一交易日减少1984.38亿元。其中，现券交易面额2056.24亿元，较前一交易日减少976.92亿元；质押式回购结算量比前一交易日减少895.64亿元，总计3787.69亿元；远期交易没有发生。